首页> 富国智鑫行业精选一年封闭运作股票(FOF-LOF)A
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累计净值:
0.8281元
累计分红:
暂无分红
最新规模:
2.61亿元
涨跌幅:
0.01%
投资类型:
基金型
份额规模:
3.03 亿份
管 理 人:
富国基金管理有限公司
海通评级:
暂无评级

基金概况

基金代码 501216 基金简称 行业精选
基金类型 封闭式基金 基金全称 富国智鑫行业精选一年封闭运作股票(FOF-LOF)A
投资类型 基金型 基金经理 张子炎
成立日期 2021-12-16 成立规模 3.03亿份
管理费 0.50% 份额规模 3.03亿份(2022-09-30)
首次最低金额(元) 10 托管费 0.10%
基金管理人 富国基金管理有限公司 基金托管人 中国农业银行股份有限公司
最高认购费 0.80% 最高申购费 1.00%
最高赎回费 1.50% 业绩比较基准 中证800指数收益率*75%+恒生指数收益率(使用估值汇率折算)*5%+中债综合全价指数收益率*20%

投资目标

  本基金在控制风险的基础上,通过风格轮动策略、行业轮动策略,进行积极主动的投资管理,力争为持有人提供长期稳定的投资回报。

投资范围

  本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具,包括经中国证监会依法核准或注册的公开募集的交易型开放式指数证券投资基金,黄金、商品期货等交易型开放式证券投资基金(以下合称“ETF”)、境内上市的定期开放式基金和封闭式基金、国内依法发行上市的股票(包括主板、创业板以及其他经中国证监会允许发行的股票)、存托凭证、港股通标的股票、债券(包括国债、地方政府债、金融债、企业债、公司债、政府支持债券、政府支持机构债、次级债、可转换债券、分离交易可转债、央行票据、中期票据、短期融资券(含超短期融资券)、可交换债券)、资产支持证券、债券回购、银行存款(包括定期存款、协议存款、通知存款等)、同业存单以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具(但须符合中国证监会的相关规定)。   如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种,基金管理人在履行适当程序后,可以将其纳入投资范围。   基金的投资组合比例为:   本基金投资于股票型ETF的资产占基金资产的比例不低于80%,封闭运作期结束前一个月至转为上市开放式基金(LOF)后一个月的期间内,基金投资不受前述比例限制;本基金投资于港股通标的股票的比例占股票资产的0%-50%。   转为上市开放式基金(LOF)后,本基金应当保持不低于基金资产净值5%的现金或者到期日在一年以内的政府债券;其中,现金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等。   如果法律法规对该比例要求有变更的,在履行适当程序后,以变更后的比例为准,本基金的投资比例会做相应调整。

投资策略

  1、风格轮动策略   风格轮动策略是在进行价值、成长风格配置的基础上,根据相对估值、交易拥挤度、市场情绪、产业周期等指标,对资产配置进行战术性的适时调整。   本基金动态监控价值、成长风格的相对估值情况,以及宏观层面的科技周期、政策周期,微观层面的强势股占比、换手率情况,判断价值成长风格的相对吸引力,在一定范围内调整两类风格的配置比例。   2、行业轮动策略   行业轮动策略是从宏观、中观、微观等多维度挖掘驱动行业轮动的核心逻辑。   宏观层面,通过刻画经济周期和利率周期,从大类板块的维度挖掘高景气方向;   中观层面,通过对各行业景气度的边际变化、业绩增长的可持续性进行刻画,精选中长期业绩稳健增长的行业方向;微观层面,从资金流和技术因子等角度,寻找短期热度较优的行业。综合以上维度,采用定量分析和定性分析相结合的方式,得到各行业的配置比例。同时,定期对投资组合进行回顾和动态调整,以实现基金投资组合的优化。   3、基金投资策略   (1)ETF投资策略   本基金通过定量分析和定性分析相结合的方式,一方面通过严格的量化指标筛选出跟踪误差低、流动性较好的标的纳入投资范围,另一方面结合所选基金的基金管理人的ETF管理经验和风险监控能力进行二次研判,双重维度筛选出优质的ETF标的。   (2)其他基金投资策略   针对境内上市的定期开放式基金和封闭式基金:   对于权益类基金,本基金从基金风格、业绩表现、稳定性、规模变化等多角度进行分析,选取出预期能够获得良好业绩的基金;   对于固定收益类基金,本基金主要通过基金规模、历史业绩表现、净值回撤等指标进行筛选,优先选取规模较大、历史业绩稳定的固定收益类基金,力争实现目标风险下的收益最大化。   4、股票投资策略   本基金注重控制股票市场下跌风险,力求分享股票市场成长收益。本基金的股票投资以价值选股、组合投资为原则,通过分散投资、组合投资,降低个股风险与集中性风险。   5、港股通标的股票投资策略   本基金可通过内地与香港股票市场交易互联互通机制投资于香港股票市场。   本基金将自下而上精选具有健康的商业模式、领先的行业竞争优势、良好的公司治理、广阔的发展空间、估值合理的港股通标的股票纳入本基金的股票投资组合。   6、存托凭证投资策略   本基金将根据投资目标和股票投资策略,基于对基础证券投资价值的研究判断,进行存托凭证的投资。   7、债券投资策略   本基金将采用久期控制下的主动性投资策略,主要包括:久期控制、期限结构配置、市场转换、相对价值判断和信用风险评估等管理手段。在严格控制整体资产风险的基础上,根据对宏观经济发展状况、金融市场运行特点等因素的分析确定组合整体框架;对债券市场、收益率曲线以及各种债券品种价格的变化进行预测,相机而动、积极调整。   (1)久期控制是根据对宏观经济发展状况、金融市场运行特点等因素的分析确定组合的整体久期,有效的控制整体资产风险;   (2)期限结构配置是在确定组合久期后,针对收益率曲线形态特征确定合理的组合期限结构,包括采用集中策略、两端策略和梯形策略等,在长期、中期和短期债券间进行动态调整,从长、中、短期债券的相对价格变化中获利;   (3)市场转换是指基金管理人将针对债券子市场间不同运行规律和风险-收益特性构建和调整组合,提高投资收益;   (4)相对价值判断是在现金流特征相近的债券品种之间选取价值相对低估的债券品种,选择合适的交易时机,增持相对低估、价格将上升的类属,减持相对高估、价格将下降的类属;   (5)信用债投资策略   信用风险评估是指基金管理人将充分利用现有行业与公司研究力量,根据发债主体的经营状况和现金流等情况对其信用风险进行评估,以此作为品种选择的基本依据。   本基金管理人认为,信用债市场运行的中枢既取决于基准利率的变动,也取决于发行人的整体信用状况。监管层的相关政策指导、信用债投资群体的投资理念及其行为等变化决定了信用债收益率的变动区间,整个市场资金面的松紧程度以及信用债的供求情况等影响市场的短期波动。   基金管理人将自上而下通过对宏观经济形势、基准利率走势、资金面状况、行业以及个券信用状况的研判,积极主动发掘存在超额收益的投资品种;同时通过行业及个券信用等级限定、久期控制等方式有效控制投资的信用风险、利率风险以及流动性风险,以求得投资组合赢利性和安全性的中长期有效结合。   8、可转债(含分离交易可转债)及可交换债券投资策略   对于可转换债券的投资,本基金将在评估其偿债能力的同时兼顾公司的成长性,以期通过转换条款分享因股价上升带来的高收益;本基金将重点关注可转债的转换价值、市场价值与其转换价值的比较、转换期限、公司经营业绩、公司当前股票价格、相关的赎回条件、回售条件等。   可交换债券是一种风险收益特性与可转换债券相类似的债券品种。两者相同点在于都可以以特定价格转换成公司的股票。两者均一方面有票息、期限、到期还本付息等债性的特征,另一方面有与转股标的相关联的股性特征,且都带有一定的回售和赎回条款。区别在于同一转股标的的可交换债和可转债的发行主体是不同的。可交换债的转股标的是发行人所持有的其他公司股票,而可转换债券的转股标的为发行人自身股票。因此,在条款博弈、债性分析属性等方面,两者还存在着差异。本基金将通过对目标公司股票的投资价值分析和可交换债券的纯债部分价值分析综合开展投资决策。   9、资产支持证券投资策略   资产支持证券的定价受市场利率、发行条款、标的资产的构成及质量、提前偿还率等多种因素影响。本基金将在基本面分析和债券市场宏观分析的基础上,对资产支持证券的交易结构风险、信用风险、提前偿还风险和利率风险等进行分析,采取包括收益率曲线策略、信用利差曲线策略、预期利率波动率策略等积极主动的投资策略,投资于资产支持证券。   10、其他   未来,随着市场的发展和基金管理运作的需要,基金管理人可以在不改变投资目标的前提下,遵循法律法规对基金投资的规定,履行适当程序后相应调整或更新投资策略。

风险收益特征

  本基金为股票型基金中基金,在通常情况下其预期收益及预期风险水平高于混合型基金、债券型基金、货币市场基金、混合型基金中基金、债券型基金中基金和货币型基金中基金。本基金若投资港股通标的股票的,需承担港股通机制下因投资环境、投资标的、市场制度以及交易规则等差异带来的特有风险。

收益宝 9-15倍活期存款收益

7日年化收益率

客服电话:4008-773-772

基本资料

基金文件

投资组合

规模份额

财务数据

销售信息

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