- 基金概况
- 基金经理
- 基金评级
- 基金费率
- 基金代码 008441
- 基金简称 九泰科新优享混合A
- 基金类型 开放式基金
- 基金全称 九泰科新优享混合A
- 投资类型 混合型
- 基金经理 何昕
- 成立日期 2020-08-17
- 成立规模 0.00亿份
- 管理费 0.60%
- 份额规模 0.00亿份(2021-09-30)
- 首次最低金额(元) 1
- 托管费 0.10%
- 基金管理人 九泰基金管理有限公司
- 基金托管人 上海浦东发展银行股份有限公司
- 最高认购费 1.20%
- 最高申购费 1.50%
- 最高赎回费 1.50%
- 业绩比较基准 沪深300指数收益率*50%+中国债券总指数收益率*50%
投资理念
本基金将以严格的风险控制为前提,结合科学严谨的宏观策略分析以及深入的个股/个券挖掘,追求基金资产的长期、稳定增值,力争获取高于业绩比较基准的投资收益。
投资范围
本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具,包括国内依法发行上市交易的股票(包括主板、创业板、中小板股票及其他经中国证监会核准或注册发行的股票)、债券(包括国债、央行票据、金融债、地方政府债、短期融资券、超短期融资券、中期票据、企业债、公司债、次级债、可转换债券(含分离交易可转债)、可交换债券及其他中国证监会允许投资的债券)、债券回购、银行存款、同业存单、货币市场工具、资产支持证券、股指期货、国债期货以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具(但须符合中国证监会相关规定)。本基金将根据法律法规的规定参与融资融券业务中的融资业务。 如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种,基金管理人在履行适当程序后,可以将其纳入投资范围。 本基金的投资组合比例为: 股票资产占基金资产的比例为0%-95%;每个交易日日终在扣除国债期货和股指期货合约需缴纳的交易保证金后,基金保留的现金或投资于到期日在一年以内的政府债券的比例合计不低于基金资产净值的5%,其中现金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等;同业存单占基金资产的比例不高于20%。 如法律法规或中国证监会变更投资品种的投资比例限制,基金管理人在履行适当程序后,可以调整上述投资品种的投资比例。
投资策略
1、资产配置策略本基金通过对宏观经济环境、财政及货币政策、资金供需情况等因素的综合分析以及对资本市场趋势的判断,结合主要大类资产的相对估值,合理确定基金在股票、债券、现金等各类资产类别上的投资比例,并适时进行动态调整。 本基金的股票投资组合比例将按照沪深300指数PE(TTM)估值水平进行调整。本基金的具体资产配置比例如下: 滚动市盈率(PE(TTM))估值水平股票资产占基金资产的比例(S)PE(TTM)估值处于历史后20%分位50%≤S≤95%PE(TTM)估值处于历史前20%分位0%≤S≤45%PE(TTM)估值处于除上述两种情况以外的历史分位20%≤S≤65%上述历史分位,是指将沪深300指数发布以来的每日的PE(TTM)按高到低排序,最高数值记为100%分位,最低数值记为0%分位。 基金管理人应当自上述条件触发之日的下一工作日起10个交易日内将本基金股票资产比例调整至符合上述比例范围。本基金在实际运作过程中,由于证券市场波动、基金规模变动、股票停牌等基金管理人之外的原因导致股票资产的投资比例连续5个交易日不符合目标配置要求的,基金管理人应在第5个交易日起10个交易日内使基金的股票投资比例调整至上述比例范围。 2、股票投资策略本基金股票投资主要遵循“自下而上”的个股投资策略,结合定性和定量的分析来精选个股。在定性方面,本基金通过以下标准对股票的基本面进行研究分析并筛选出基本面优异的上市公司: 第一,分析公司在自身的发展过程中,受国家产业政策的扶持程度、公司发展方向、核心产品和服务的发展前景、公司规模扩张及经营效益的趋势; 第二,根据公司的核心业务竞争力、市场地位、经营管理者能力、人才资源等选择具备良好竞争优势的公司; 第三,根据上市公司股权结构、公司组织框架、信息透明度等角度定性分析,选择公司治理结构良好的公司。 在定量方面,本基金将运用财务分析和资产估值。在财务分析上,重点关注上市公司的资产质量、盈利能力、偿债能力、成本控制能力、未来增长性、权益回报率等方面。在资产估值上,将考察股票的市值、市净率(P/B)、市盈率(P/E)、动态市盈率(PEG)、净资产收益率(ROE),并在相对估值(P/B、P/E、PEG、EV/EBITDA等)和绝对估值(DCF、DDM、NAV等)中灵活选取合适的估值视角进行评估,挖掘财务状况健康、具备估值优势的上市公司。 3、债券投资策略本基金债券投资的目的是在保证基金资产流动性的基础上,有效利用基金资产,提高基金资产的投资收益。 基金管理人将基于对国内外宏观经济形势的深入分析、国内财政政策与货币市场政策等因素对债券资产的影响,进行合理的利率预期,判断市场的基本走势,制定久期控制下的资产类属配置策略。在债券资产投资组合构建和管理过程中,基金管理人将具体采用期限结构配置、信用利差和相对价值判断、信用风险评估、现金管理等管理手段进行个券选择。 4、资产支持证券投资策略本基金投资资产支持证券将综合运用久期管理、收益率曲线变动分析、收益率利差分析和公司基本面分析、把握市场交易机会等积极策略,在严格控制风险的情况下,通过信用研究和流动性管理,选择风险调整后的收益高的品种进行投资,以期获得长期稳定收益。 5、股指期货投资策略基金管理人可运用股指期货,以提高投资效率,更好地达到本基金的投资目标。本基金在股指期货投资中将根据风险管理的原则,以套期保值为目的,在风险可控的前提下,本着谨慎原则,参与股指期货的投资,以管理投资组合的系统性风险,改善组合的风险收益特征。 6、国债期货投资策略为有效控制债券投资的系统性风险,本基金根据风险管理的原则,以套期保值为目的,适度运用国债期货,提高投资组合的运作效率。在国债期货投资时,本基金将首先分析国债期货各合约价格与最便宜可交割券的关系,选择定价合理的国债期货合约;其次,考虑国债期货各合约的流动性情况,最终确定与现货组合的合适匹配,以达到风险管理的目标。 四、投资决策依据和决策程序1、决策依据(1)国家有关法律、法规和基金合同的有关规定。依法决策是本基金进行投资的前提; (2)宏观经济发展态势、微观经济运行环境和证券市场走势。这是本基金投资决策的基础; (3)投资对象收益和风险的配比关系。在充分权衡投资对象的收益和风险的前提下作出投资决策,是本基金维护投资者利益的重要保障。 2、决策程序投资决策委员会是本基金管理人投资决策的最高决策机构,研究发展部负责投资管理与研究工作的日常统筹协调、组织管理与业务支持。 基金经理在有关法律法规、基金合同和公司投资管理制度范围内负责基金的日常投资管理工作。 风险管理部对公司旗下基金投资组合的风险进行监测和评估,并出具风险监控报告。
风险收益特征
本基金属于混合型证券投资基金,一般情况下其预期风险和预期收益高于货币市场基金、债券型基金,低于股票型基金。
现任基金经理
何昕 上任时间:2020-12-09
展开
- 任职基金
- 任职回报
- 同期上证涨幅
- 年平均收益率
- 任职日期
- 九泰行业优选混合A
- 17.89%
- 5.59%
- 18.91%
- 2020-12-09~至今
- 九泰行业优选混合C
- 17.72%
- 5.59%
- 18.72%
- 2020-12-09~至今
- 九泰科新优享混合A
- 11.62%
- 5.59%
- 12.25%
- 2020-12-09~至今
- 九泰科新优享混合C
- 11.68%
- 5.59%
- 12.32%
- 2020-12-09~至今
- 九泰天宝灵活配置混合A
- -0.54%
- 7.43%
- -0.40%
- 2020-07-20~至今
- 九泰天宝灵活配置混合C
- -0.88%
- 7.43%
- -0.65%
- 2020-07-20~至今
- 九泰久益混合A
- 134.99%
- 30.23%
- 30.02%
- 2018-08-21~至今
- 九泰久益混合C
- 127.54%
- 30.23%
- 28.74%
- 2018-08-21~至今
- 九泰久弘灵活配置混合A
- --%
- 0.00%
- --%
- ~至今
- 九泰久弘灵活配置混合C
- --%
- 0.00%
- --%
- ~至今
历任基金经理
- 姓名
- 起始时间
- 截止时间
- 任职天数
- 任职回报
- 吴祖尧
- 2020-08-17
- 2021-11-10
- 1年86天
- 17.32%
- 评级时间
- 上海证券评级(三年)
- 上海证券评级(五年)
- 海通评级
- --
- --
- --
- --
评级机构简介
上海证券基金评价敲掉能力驱动的业绩,对基金的综合评级基于对基金三方面能力的评价:一是风险管理与构建有效投资组合的能力, 体现为风险-回报交换的效率,由夏普比率量度;而是选证能力,即通过选择价值被低估的证券(股票与债券)而产生市场风险调整后超额收益的能力;三是择时能力,即基金根据 市场走势的判断,通过调整基金资产/行业/证券配置以增加或降低市场的敏感度进而跑赢基金基准的能力。
海通评级海通证券系列基金评级在评价方法上进行了科学的改进。由于市场上很难找到一种十全十美的评价方法,海通证券对若干具有代表性的评价方法进行融合。 对于基金产品评级,海通证券采用了净值增长率、风险调整收益、持股调整收益以及契约因素。对于基金公司评级,海通证券采用净值增长率、风险调整收益、规模因素以及公司运作情况。
申购费率(前端)
- 适用金额
- 原费率
- 爱基金优惠费率
- 50万元以下
- 1.50%
- 0.15%
- 50万元(包含)-100万元
- 1.00%
- 0.10%
- 100万元(包含)-500万元
- 0.50%
- 0.05%
- 500万元以上(包含)
- 1000元/笔
- 1000元/笔
申购费率(后端)
- 适用期限
- 原费率
- 爱基金优惠费率
赎回费率
- 持有期限
- 赎回费率
- 7天以下
- 1.50%
- 7天(包含)-30天
- 0.75%
- 30天(包含)-1年
- 0.50%
- 1年以上(包含)
- 0.00%
运作费用
- 管理费率/年
- 托管费率/年
- 销售服务费
- 0.60%
- 0.10%
- --
热销基金
-
诺安成长股票
320007
22.95%1近一年收益率
-
广发双擎升级混合
005911
18.98%2近一年收益率
-
上投生物医药(QDII)
001984
14.59%3近一年收益率
-
兴全稳泰债券A
003949
5.55%4近一年收益率
-
万家现金宝货币
000773
2.0270%5七日年化收益
同类基金排行
-
前海开源新经济混合A
000689
172.92%1近一年收益率
-
信诚新兴产业混合A
000209
144.71%2近一年收益率
-
东方阿尔法优势产业混合A
009644
130.61%3近一年收益率
-
东方阿尔法优势产业混合C
009645
129.48%4近一年收益率
-
金鹰民族新兴混合
001298
117.56%5近一年收益率