超级大户持股比例增1.72% 基金重返“空军”阵营

正当众人纷纷猜测大盘能否在2245点的“牛熊分界线”上演一出绝地反攻的好戏时，上证综指上周五极不“赏脸”地继续破位下跌，盘中探低至2199.36点，再创本轮调整以来新低。市场地量盘整，人心涣散，基金不得不重返“空军”阵营。据上证赢富数据显示，基金全周净卖出6.91亿元。
“空军一号”丢弃中国南车、北大荒
股指重心加速下移，让投资者惊出一身冷汗之余，也重燃起他们对利好政策的期待。关键时刻基金定力受到考验。不过基金并没有大幅逃离，仅仅撤资6.91亿元，全周共计成交326.81亿元，较前一周增加近40亿元。
分基金公司来看，上周沪市共有28家基金做多、31家做空。“空军”在基金4482、4489等的带领下，实力明显占优。“空军一号”基金4482全周净卖出18.175亿元，其中买入金额仅为1.5619亿元。该公司上周共出击48只个股，而做空的个股就多达42只，其中5只股票净卖出金额超过亿元。它主要抛售中国南车、北大荒和冠农股份等个股筹码，其中中国南车被该公司丢弃筹码超过21488万元，北大荒和冠农股份也分别被净卖出16617.48万元、13678.23万元。
“空军”副帅基金4489全周净卖出6.8808亿元，以做空银行股为己任。净卖出前五位均为银行股，其中浦发银行、招商银行、工商银行分别被该基金抛售25409.56万元、13058.29万元和11991.4万元。
上周广发证券深圳蛇口兴华路营业部堪称“最牛”营业部，它以接近8亿元的净卖金额成为继基金4482之后沪市最大空头。最让人费解的是，该营业部全周出击个股不过5只，却一心一意埋头做空招商银行，净卖出该股近8亿元，成为其最大做空力量。同时它小量出击了中海海盛、南钢股份、北方创业和羚锐股份等4只股票。
市场同样不缺做多力量，由基金4524领衔的多军实力虽然稍次，威力却依旧惊人。多军元帅4524全周成交将近24亿元，其中净买入9.583亿元。该公司采取多点开花、人弃我取的战略，买入个股47只，但每只金额均不超过亿元，坚定接盘中国中铁、中国南车和招商银行，分别净买入8578.1万元、6431.1万元和5999.88万元。
继前一周向沪市注资12亿元之后，资管机构上周再下一城净买入5.78亿元，其中T44404席位全周净买入近7亿元。被资管机构看上的主要买金融保险类股票，其中招商银行、中国平安和中信证券位列其净买入前三位置，流入资金分别为1.05亿元、6643.02万元和4836.97万元。
券商自营盘上周也小幅净买入4.7亿元。其中银河证券自营盘净买入1.1243亿元，主要做多国电电力、海油工程和潞安环能等。中信自营盘上周也成交超过5亿元，其中净买入0.6013亿元，主要看多宝钢股份、中国平安和振华港机。
QFII方面，不仅“抄底”欲望较前一周大幅减退，交易也不复从前活跃。除了瑞银净买入2.4552亿元、申银万国上海新昌路营业部撤资1.0135亿元之外，其余QFII在净买卖排行榜中均难觅踪影。瑞银上周共成交4.4172亿元，小幅增筹中国平安、兴业银行和民生银行等个股。相较之下，申银万国上海新昌路营业部成交量更为活跃，全周合计成交将近10亿元，主要做多中国平安、中国人寿等，分别净买入11861.6万元、4650.89万元；卖出工商银行、建设银行和招商银行等个股，净卖出金额分别为10582.75万元、4763.81万元和4539.92万元。
让人略感欣慰的是，随着前期低点被破，投资者开始陆续入场。根据上证赢富数据，上周营业部流入沪市的资金共6.04亿元，沪市账户数也随之增加18万户。不过在持股比重方面，除了超级户持股比例增加1.72%至39.25%外，大户、中户、小户和散户持股数量分别下降0.33、0.24、0.56和0.59个百分点。
“拳打”银行 “脚踢”农业
近段时间基金重仓股屡屡超跌，不免让市场对基金动向产生联翩浮想。从指南针整理的上证赢富数据来看，上周基金主要丢弃银行类和消费品类重仓股，位列其净卖出前六的分别是浦发银行、兴业银行、建设银行、交通银行、北大荒和贵州茅台，其中浦发银行净卖金额高达6.79亿元，该股还登上资管机构净卖出榜首，合计被后者净卖出2.58亿元。随着机构的大规模逃离，浦发银行上周也重挫18.12%。基金第一重仓股招商银行在此役中也受到牵连，被基金净卖出1.2872亿元，上周跑输大盘超过5个百分点。两市为数不多的百元股贵州茅台，上周被基金丢筹1.686亿元。基金上周净买入最多的重仓股分别是中信证券、中国中铁、大秦铁路和中国联通，净买金额分别为3.16亿元、1.81亿元和1.34亿元和1.33亿元。
机构在新股中国南车上的博弈上周逐渐偃旗息鼓。基金全周净买入该股1.451亿元，资管机构则小幅撤资0.47亿元，而券商自营盘成为该股做多主力，上周大手笔净买入1.451亿元。经过上一轮搏杀之后，截止9月5日，中国南车的筹码已经高度集中在机构手中，其中券基持股比例为50.45%。
板块方面，截至9月4日，近5个交易日，基金资金小幅流入证券保险、钢铁冶炼和土木工程等指南针分类板块，净买金额分别为2.919亿元、2.45亿元和2.321亿元；同时资金大幅流出银行、农林种子和煤炭及炼焦板块。其中钢铁冶炼板块中，基金重点买入宝钢股份、武钢股份和八一钢铁；农林板块中，基金丢筹最多的分别是北大荒、冠农股份和中粮屯河等个股。
近5个交易日，基金在煤炭及炼焦板块中抽走5.094亿元资金，主要卖出开滦股份、平煤股份和潞安环能，净卖金额分别为2.126亿元、1.397亿元和1.014亿元，买入中煤能源、兖州煤业和恒源煤业等个股。