截至10月20日午盘，上证指数（1A0001）跌0.09%，深证成指（399001）涨0.18%，创业板指（399006）涨0.27%。自动化设备（881171）、智能音箱（885771）、WiFi6（885940）等板块涨幅居前。
ETF方面，物联网ETF易方达(159895)涨1.63%，成分股恒玄科技（688608）(688608.SH)、瑞芯微（603893）(603893.SH)、移远通信（603236）(603236.SH)涨停，乐鑫科技（688018）(688018.SH)、全志科技（300458）(300458.SZ)涨超10%，汇顶科技（603160）(603160.SH)、信维通信（300136）(300136.SZ)、翱捷科技（688220）-U(688220.SH)、芯原股份（688521）(688521.SH)、思特威（688213）-W(688213.SH)涨超5%。
【消息面上：世界物联网大会将于11月召开，聚焦万物智联升级】
据报道，2026全球万物智联数字经济（885976）可持续发展大会暨世界物联网（885312）大会将于11月3日在北京召开，联合国副秘书长将作开幕致辞。大会聚焦万物互联向万物智联升级，推动全球万物智联数字经济（885976）与社会可持续发展。此次大会的召开，为物联网（885312）板块提供了明确的事件催化，提升了市场对行业未来发展的关注度。
【券商观点：国信看好CPU需求；中信建投（601066）看好AI应用与算力；华创看好AI开源生态与商业航天（886078）低空经济（886067）】
国信证券（002736）表示，AIAgent拉动CPU需求，旨在支撑Agent任务编排、沙盒、工具运行等，根据IDC披露数据，预计2030年全球CPU市场规模增长至1307.8亿美元，对应25-30年CAGR为34.1%；国内CPU市场亦在快速增长，国产CPU市占率持续提升，建议关注海光信息（688041）。
中信建投证券（HK6066）表示，10月17日，DeepSeek更新V4.1Flash，DeepSWE由74.2%升至77.0%，API价格不变，并开放搜索与抓取接口。在三方测评中，新版在Pi框架high档位下全部通过隐藏测试，平均每任务费用0.045美元，较同表GPT-5.6Solmedium档位低77.7%。此外，智谱（HK2513）发布法律专用模型，阶跃披露长程Agent训练方案。国产模型能力、调用成本和工具配套改善，有望推动企业工作流应用与推理需求增长，建议关注企业级AI应用、算力服务及国产芯片和超节点。
华创证券表示，开源生态持续完善，AI应用开发门槛进一步降低。DeepSeek同步开放V4.1-Flash-1017模型权重，采用MIT开源协议，并正式开放自研Search/FetchAPI，其底层搜索引擎已索引全球千亿级网页、日处理数亿次搜索请求，两项接口均按5元/千次成功请求计费。结合DeepSeekHarness等Agent执行框架，公司正逐步形成覆盖基础模型、工具调用、任务执行及反馈优化的开发体系。我们认为：开源模型与Agent工具链的持续完善，有望降低应用开发成本，推动AICoding向游戏（881275）开发、3D内容制作、企业软件及自动化工（850102）作流等场景扩展，具备开发者入口和应用生态的平台有望优先受益。
华创证券表示，产业与政策共振，商业航天（886078）与低空经济（886067）有望迎来持续催化。1)特斯拉（TSLA）与SpaceX（SPCX）在新Roadster的合作是航天技术向消费（883434）级应用外溢的标志性案例。2)2026年10月《中共中央国务院关于发展新质生产力的意见》提出培育壮大新兴产业，“在确保安全前提下，推动低空经济（886067）、商业航天（886078）健康有序发展。”
【个股拆解】
恒玄科技（688608）(688608.SH)：恒玄科技（688608）(上海)股份有限公司的主营业务是低功耗无线计算SoC芯片的研发、设计与销售。公司的主要产品是低功耗无线计算SoC芯片。
乐鑫科技（688018）(688018.SH)：乐鑫信息科技(上海)股份有限公司的主营业务是为全球企业与开发者提供一站式AIoT产品与服务。公司的主要产品是芯片、模组、开发套件。
全志科技（300458）(300458.SZ)：珠海（883419）全志科技（300458）股份有限公司的主营业务是智能应用处理器SoC、高性能模拟器件和无线互联芯片的研发与设计。公司的主要产品是智能应用处理器SoC、高性能模拟器件、无线互联芯片。
瑞芯微（603893）(603893.SH)：瑞芯微（603893）电子股份有限公司的主营业务是边缘侧、端侧AIoT芯片及配套数模混合芯片的设计、研发与销售。公司的主要产品是智能应用处理器、数模混合芯片、其他芯片。
移远通信（603236）(603236.SH)：上海移远通信（603236）技术股份有限公司的主营业务是物联网（885312）领域无线通信模组及其解决方案的设计、研发、生产与销售服务。公司的主要产品是无线通信模组、天线。
【关注思路】
物联网（885312）ETF易方达(159895.SZ)跟踪中证物联网（885312）主题指数，物联网（885312）全产业链布局，受益万物互联趋势，前五大权重股包括中际旭创（HK3308）、立讯精密（HK2475）、兆易创新（HK3986）、汇川技术（300124）、美的集团（HK0300）。
