截至二季度末，刘旭在管规模超200亿元，持仓方面，刘旭在管产品二季度股票仓位基本稳定，对制造业与资源品等行业的持仓结构进行了调整，增持了宏发股份（600885）、福耀玻璃（HK3606）等高端制造龙头，新进了海螺水泥（HK0914）、中芯国际（HK0981）等。刘旭表示，二季度增加了已经进入合理估值范畴的消费（883434）品公司持仓，其他持仓变动不大。
在管规模重回200亿元 年内业绩分化显著
目前，刘旭在管的14只产品中，规模分化较为明显，旗舰产品大成高鑫股票A（000628）规模达89.18亿元，大成高鑫股票C（011066）规模为34.97亿元，大成匠心卓越三年持有混合A（013853）规模为28.11亿元，上述三只产品合计规模占其总管理规模的比重超过七成。截至二季度末，刘旭在管基金总规模达到201.04亿元，较一季度末有所回升。
从最新披露的业绩来看，截至7月22日，刘旭管理的产品年内涨幅表现分化显著。其中，大成核心价值甄选混合A（010929）年内净值增长4.97%，大成高鑫股票A（000628）净值增长3.56%，大成至信回报三年定期开放混合（019363）净值增长3.18%。不过，受持仓结构调整影响，大成慧心优选一年持有混合A（014859）年内净值下跌11.94%，大成慧心优选一年持有混合C（014860）下跌12.29%，成为其管理序列中唯二年内录得负收益的产品。
尽管短期业绩波动，但从任期回报来看，刘旭管理的多只产品长跑能力依然突出。自成立以来至7月22日，大成高鑫股票A（000628）任期回报高达401.84%，大成优势企业混合A（008271）任期回报达141.30%，大成优势企业混合C（008272）任期回报达128.88%，大成高鑫股票C（011066）任期回报为60.31%，大成匠心卓越三年持有混合A（013853）任期回报为41.45%。
以下是刘旭在管基金核心信息一览（规模截至2026年6月30日，业绩截至2026年7月22日）：
| 基金代码 | 基金名称 | 投资类型 | 成立日期 | 基金规模(亿元) | 年内涨幅(%) | 任期回报(%) |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 000628 | 大成高鑫股票A（000628） | 股票型 | 2015-02-03 | 89.18 | 3.56 | 401.84 |
| 011066 | 大成高鑫股票C（011066） | 股票型 | 2020-12-25 | 34.97 | 3.14 | 60.31 |
| 013853 | 大成匠心卓越三年持有混合A（013853） | 混合型 | 2022-06-07 | 28.11 | 0.65 | 41.45 |
| 008271 | 大成优势企业混合A（008271） | 混合型 | 2019-12-24 | 17.11 | 3.66 | 141.30 |
| 026918 | 大成启元价值混合A（026918） | 混合型 | 2026-04-29 | 10.45 | -- | 1.04 |
| 019363 | 大成至信回报三年定期开放混合（019363） | 混合型 | 2023-12-01 | 5.96 | 3.18 | 35.40 |
| 008272 | 大成优势企业混合C（008272） | 混合型 | 2019-12-24 | 4.47 | 2.82 | 128.88 |
| 010929 | 大成核心价值甄选混合A（010929） | 混合型 | 2021-03-15 | 3.48 | 4.97 | 32.00 |
| 026919 | 大成启元价值混合C（026919） | 混合型 | 2026-04-29 | 2.72 | -- | 0.94 |
| 013854 | 大成匠心卓越三年持有混合C（013854） | 混合型 | 2022-06-07 | 2.34 | 0.25 | 39.15 |
| 024838 | 大成匠心卓越三年持有混合D（024838） | 混合型 | 2025-07-08 | 2.32 | 0.65 | 2.10 |
| 014859 | 大成慧心优选一年持有混合A（014859） | 混合型 | 2023-01-18 | 1.55 | -11.94 | 13.00 |
| 010930 | 大成核心价值甄选混合C（010930） | 混合型 | 2021-03-15 | 0.56 | 4.34 | 27.88 |
| 014860 | 大成慧心优选一年持有混合C（014860） | 混合型 | 2023-01-18 | 0.22 | -12.29 | 11.43 |
增持宏发、福耀，减持海尔、移动
在持仓方面，刘旭在管基金二季度股票仓位基本稳定，并对结构进行了调整，优化了制造业与资源品等行业的配置。他提到，个股方面，仍然持有商业模式出色、行业格局清晰、竞争力强的优质公司。
从增减持情况来看，刘旭二季度大举增持了宏发股份（600885）、福耀玻璃（HK3606）等高端制造龙头。例如，增持福耀玻璃（HK3606）2.34个百分点，增持宏发股份（600885）2.86个百分点；对于互联网及消费（883434）龙头，刘旭多只产品减持了中国移动（YUMC）、海尔智家（HK6690）及美的集团（HK0300），其中海尔智家（HK6690）减持幅度最大，净值占比较上期下降1.92个百分点。此外，刘旭在二季度新进了海螺水泥（HK0914）、中芯国际（HK0981）、海天味业（HK3288）、卫龙美味（HK9985）、安琪酵母（600298）、中国动力（600482）、爱柯迪（600933）、中微公司（688012）、中兴通讯（HK0763）、横店东磁（002056）及沪电股份（002463）等多只个股，显示其正在积极拓展能力圈并挖掘新价值标的。
数据显示，从在管基金整体持仓来看，二季度末，美的集团（HK0300）位居刘旭重仓股第一位，福耀玻璃（HK3606）紧随其后。二季度前十大重仓股中，刘旭共增持4只、减持4只、新进2只。其中，宏发股份（600885）增持幅度最大，净值占比较上期提升2.86个百分点；海尔智家（HK6690）、中国海洋石油（HK0883）减持幅度较大，净值占比较上期分别下降1.92个、1.01个百分点。
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| 股票代码 | 股票名称 | 持仓占比 (%) | 较上期增减 (%) |
|---|---|---|---|
| HK0883 | 中国海洋石油（HK0883） | 2.70 | -1.01 |
| HK0914 | 海螺水泥（HK0914） | 0.11 | 新进 |
| HK0941 | 中国移动（YUMC） | 6.06 | -0.89 |
| HK0981 | 中芯国际（HK0981） | 0.40 | 新进 |
| HK3288 | 海天味业（HK3288） | 0.07 | 新进 |
| HK9985 | 卫龙美味（HK9985） | 0.03 | 新进 |
| 600031 | 三一重工（HK6031） | 0.04 | 0.01 |
| 600298 | 安琪酵母（600298） | 2.03 | 新进 |
| 600352 | 浙江龙盛（600352） | 3.54 | 0.01 |
| 600482 | 中国动力（600482） | 0.03 | 新进 |
| 600660 | 福耀玻璃（HK3606） | 8.51 | 2.34 |
| 600690 | 海尔智家（HK6690） | 4.34 | -1.92 |
| 600885 | 宏发股份（600885） | 5.79 | 2.86 |
| 600933 | 爱柯迪（600933） | 0.01 | 新进 |
| 601965 | 中国汽研（601965） | 0.03 | -0.01 |
| 603100 | 川仪股份（603100） | 0.07 | 0.01 |
| 688012 | 中微公司（688012） | 0.14 | 新进 |
| 000063 | 中兴通讯（HK0763） | 0.09 | 新进 |
| 000333 | 美的集团（HK0300） | 9.22 | -0.94 |
| 002056 | 横店东磁（002056） | 0.03 | 新进 |
| 002463 | 沪电股份（002463） | 0.13 | 新进 |
| 002595 | 豪迈科技（002595） | 7.60 | 0.62 |
| 300750 | 宁德时代（HK3750） | 4.30 | 0.48 |
| 300919 | 中伟新材（HK2579） | 0.03 | -0.02 |
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**增加合理估值消费品持仓 积极拓展能力圈**
谈及二季度的投资策略，刘旭表示，二季度增加了已经进入合理估值范畴的消费（883434）品公司持仓，其他持仓变动不大。
从具体操作来看，刘旭在二季度大举增持了宏发股份（600885）、福耀玻璃（HK3606）等高端制造龙头，同时新进了海螺水泥（HK0914）、中芯国际（HK0981）、海天味业（HK3288）、卫龙美味（HK9985）、安琪酵母（600298）等多只个股，覆盖了资源品、半导体（881121）、消费（883434）品等多个领域，显示其正在积极拓展能力圈并挖掘新价值标的。与此同时，对于前期涨幅较大或基本面出现变化的个股，刘旭也进行了适度减持，包括中国移动（YUMC）、海尔智家（HK6690）及美的集团（HK0300）等。
刘旭在季报中始终强调，个股方面仍然坚持持有商业模式出色、行业格局清晰、竞争力强的优质公司。此次新进个股的行业跨度，也反映出其在对核心持仓保持信心的同时，正不断通过拓展研究边界来丰富组合的收益来源。
