嘉实前沿科技沪港深股票C二季报透视：加仓兆易创新、普冉股份，立讯精密退居第八大重仓

据同花顺（300033）iFind，7月21日，王贵重、赵钰管理的嘉实前沿科技沪港深股票C（020315）公布二季报报告。截至6月30日，该基金近1年净值增长率达145.90%，业绩表现亮眼。

在持仓方面，王贵重、赵钰在二季度对组合进行了较大幅度的调整，进一步向半导体（881121）产业链上游集中。与一季报相比，前十大重仓股新进了拓荆科技（688072）、长川科技（300604）和江丰电子（300666）三只个股，而德业股份（605117）、纳芯微（HK2676）和上海新阳（300236）则退出了前十大持仓。最新报告期内，兆易创新（603986）跃升为基金第一大重仓股，持仓市值达6.36亿元，占净值比例为11.06%。从增减持动向来看，基金经理对多只存储及半导体设备（884229）标的进行了重点加仓，其中普冉股份（688766）的净值占比较上期提升了1.31个百分点，北京君正（300223）提升了0.85个百分点，中微公司（688012）小幅提升了0.43个百分点。与此同时，部分上期重仓股遭到减持或持仓占比被动稀释，立讯精密（002475）净值占比从上期的10.46%下滑至3.27%，鼎龙股份（300054）从6.06%降至3.35%，中科飞测（688361）也从8.93%下降至6.67%。

谈及报告期内的运作思路，基金经理表示，2026年二季度全球AI产业发展斜率加速，agent+coding场景需求爆发，头部模型ARR实现加速，为上游推理算力capex的ROI回收带来信心。组合仍围绕这轮硬件上游带宽与存储的核心瓶颈，保持较高存储仓位，并沿着存储涨价下一步的扩产需求，重点配置了有望打开空间的半导体设备（884229）和上游材料、零部件。港股方面，团队延续了低配策略，认为在产业快速变革阶段，传统互联网巨头需经历投入产出错配的动荡期，将紧密跟踪其模型领先性及执行状况以动态评估买入机会。展望未来，基金经理对中国科技资产仍然乐观，将继续沿着半导体（881121）、数字化、新能源（850101）、互联网平台及创新药（886015）五大方向，寻找产业变革带来的基本面超预期资产。