6月18日，半导体（881121）芯片、通信再度强势，光模块CPO、PCB概念活跃，相关ETF中，截至10：43，同指数规模最大通信ETF华夏(515050)盘中涨3%冲击4连涨，盘中成交额快速突破7亿元。持仓股中，光迅科技（002281）、兆易创新（HK3986）、领益智造（HK1688）、剑桥科技（HK6166）、东山精密（002384）、中际旭创（300308）等多股走强。同类费率最低创业板人工智能ETF华夏(159381)涨超2.5%。
资金加速抢筹算力标的，截至昨日，通信ETF华夏(515050)连续11个交易日获得资金净流入，累计吸金超26亿元，数据显示，该ETF年初以来涨幅超78%，位居同类通信ETF（159695）第一。
A股中报季即将到来，市场交易中报行情。兴业证券（601377）统计，一季报后盈利一致预期变动：AI算力硬件、先进制造（883433）(电池储能（885921）、AI上游设备、船舶)、周期（883436）(有色、化工（850102）、煤炭（850105）)等上修较多。根据一季报后各行业2026年盈利一致预期的上修情况，筛选中报有望表现较好的方向。一季报后盈利预期上修较多的方向主要集中在：AI算力：半导体（881121）、光通信、元件（881270）、电子化学品（881172）；先进制造（883433）：船舶、AI上游设备、电池储能（885921）；周期（883436）：有色、石油化工（850102）(塑料、农化、化纤、炼化等)、航运港口、煤炭（850105）等。
西部证券（002673）指出，AI算力迈入新阶段，2026年下半年继续关注结构性新变化。1)训练算力vs推理算力：Agent催化算力需求结构从训练端向推理端加速迁移。2)AI CAPEX：投资方扩散，呈现金融化、长期化趋势。3)算力网络架构：scale out之外，scale up和scale across带来网络需求增量。4)算力芯片结构：GPU持续升级，ASIC芯片放量，国产算力加速崛起。5)算力系统的新瓶颈：电力、液冷、数据中心工程等。
算力ETF：
通信ETF华夏(515050)，完整覆盖从紧缺的上游光芯片到受益于MPO/CPO/OCS新技术的光纤光缆、AI服务器、光互连、PCB、存储全链条。跟踪指数光模块CPO+PCB概念股权重合计超80%，其中CPO概念股权重超74%，PCB概念股权重超20%，相比同类通信ETF（159695），独有成分股覆盖了兆易创新（HK3986）、东山精密（002384）、沪电股份（002463）、生益科技（600183）、深南电路（002916）、鹏鼎控股（002938）等存储、PCB及覆铜板龙头。场外联接(A类：008086；C类：008087)
创业板人工智能ETF华夏(159381)，跟踪指数新易盛（300502）、中际旭创（300308）、天孚通信（300394）三大光模块龙头权重占比超49%位居AI类标的第一。目前基金规模超20亿元，场内综合费率仅0.20%，为ETF最低档。场外联接(A类：025505；C类：025506)。
