| 基金代码 | 026069 | 基金简称 | 新华低碳经济混合发起C |
|---|---|---|---|
| 基金类型 | 开放式基金 | 基金全称 | 新华低碳经济混合发起C |
| 投资类型 | 混合型 | 基金经理 | 俞佳莹 |
| 成立日期 | 2025-12-23 | 成立规模 | 0.00亿份 |
| 管理费 | 1.20% | 份额规模 | --亿份（） |
| 首次最低金额(元) | 1 | 托管费 | 0.20% |
| 基金管理人 | 新华基金管理股份有限公司 | 基金托管人 | 恒丰银行股份有限公司 |
| 最高认购费 | 0.00% | 最高申购费 | 0.00% |
| 最高赎回费 | 1.50% | 业绩比较基准 | 中证内地低碳经济主题指数收益率*70%+中证港股通综合指数(人民币)收益率*10%+中债综合全价指数收益率*20% |
本基金主要投资于低碳经济主题相关证券，在有效控制风险并保持基金资产良好流动性的前提下，力争实现基金资产的长期稳定增值。
本基金的投资范围主要包括国内依法发行上市的股票（含主板、创业板及其他经中国证监会核准或注册上市的股票、存托凭证）、内地与香港股票市场交易互联互通机制允许买卖的规定范围内的香港联合交易所上市的股票（简称“港股通标的股票”）、债券（包括国债、央行票据、金融债、企业债、公司债、中期票据、政府支持机构债券、政府支持债券、地方政府债券、可转换债券（含分离交易可转债）、可交换债券、短期融资券、超短期融资券、公开发行的次级债及其他经中国证监会允许投资的债券）、货币市场工具、股指期货、国债期货、资产支持证券、债券回购、同业存单和银行存款（包括协议存款、定期存款及其他银行存款）以及法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具（但须符合中国证监会相关规定）。 本基金可以参与融资业务。 如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管理人在履行适当程序后，可以将其纳入投资范围。 本基金投资组合比例为：本基金股票（含存托凭证）投资占基金资产的比例范围为60%-95%（其中港股通标的股票投资比例不超过股票资产的50%），其中投资于本基金定义的“低碳经济”主题相关股票资产占非现金基金资产的比例不低于80%。本基金每个交易日日终在扣除股指期货、国债期货合约需缴纳的交易保证金后，应当保持不低于基金资产净值5%的现金或者到期日在一年以内的政府债券。其中现金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等。如法律法规或中国证监会允许，基金管理人在履行适当程序后，可以调整上述投资品种的投资比例。
1、资产配置策略 本基金通过对宏观经济环境的研究、结合国家财政政策、货币政策形势以及 证券市场走势的综合分析，主动判断市场时机，进行积极的资产配置，合理确定基金在各类资产类别上的投资比例，并随着各类资产风险收益特征的相对变化，适时进行动态调整。 2、股票投资策略 （1）低碳经济主题界定 为应对全球气候变化的严峻局势，促进碳减排、实现碳中和已经成为全球共识。《中共中央、国务院关于完整准确全面贯彻新发展理念做好碳达峰碳中和工作的意见》和《2030年前碳达峰行动方案》建立了我国碳达峰和碳中和的政策体系。碳中和代表了人类经济生活向绿色低碳转型的大方向，意味着生产方式、能源系统和生活方式的变革，而在实现碳中和的过程中，也将带来新的经济增长点，相关行业领域孕育着巨大的投资机会。 本基金所界定的低碳经济主题行业是指以低能耗、低污染、低排放为基础，通过技术创新和产业升级，在传统产业的基础上不断涌现的新的产业、技术和商业模式等，助力社会经济在“碳中和”的目标下实现可持续增长。具体而言，本基金所定义的低碳经济主题相关行业包括： ①低碳技术应用领域：当前技术水平下，能源和工业领域的碳中和转型成本高，需要通过技术降本；实现碳达峰的时间进度也依赖节能减排技术的应用。通过信息化、网络化和自动化的管理和技术手段来降低能量转化过程中的损耗，可提升利用效率，为企业助力完成减碳目标；涉及到的行业包括电子、计算机和通信。 电子行业主要投资于与低碳技术应用相关的半导体、元器件、光学电子和电子化学品。 通信行业主要投资于工业和能源互联网的相关标的。计算机行业主要投资于助力各领域低碳转型的专业应用软件、网络安全设备与服务。 ②绿色能源转型领域：通过可再生能源对传统能源的替代，可实现能源输出的绿色转型。涉及到的两大行业为电力设备和公用事业行业。电力设备行业主要投资于风电、光伏和电网等新能源相关设备。公用事业行业主要投资于新能源发电及服务。 ③绿色交通运输领域：新能源交通产业链、通用航空产业链及其基础设施建设涉及的行业可助力绿色转型的行业涉及汽车、交通运输、电力设备、有色金属、机械设备等行业。 汽车行业主要投资于新能源整车厂、零部件及后市场服务。交通运输行业主要投资于新能源通用航空产业链及其基础设施建设。电力设备行业主要投资于动力电池和储能电池。 有色金属行业主要投资于电池材料上游的能源金属（镍、钴、锂等）、金属新材料（磁材）、工业金属和稀土。 机械设备行业主要投资于绿色交通产业链中的自动化设备和专用设备。④低碳生活方式领域：消费是碳排放的终端，实现碳达峰和碳中和需要全社会的共同努力，生活方式和消费行为也会出现变化，涉及的行业包括家电、建筑建材和环保行业。 家电行业主要投资于智能家居、节能家电。 建筑建材行业主要投资于以降低行业碳排放为目标的专业工程公司、环保建材、新型环保材料、装配式建筑。 环保行业主要投资于环保装备和污染治理，包括废水、废气、废渣、土壤污染的监测、固废回收、生活垃圾治理、处置设备与材料等。⑤工业生产制造降碳领域：指在工业生产环节中，通过技术升级与工艺改造减少碳排放量，涉及钢铁和化工行业。 钢铁行业主要投资于绿色生产工艺改造，包括特种钢铁、电炉炼钢和氢能炼钢，实现钢铁生产脱碳。 化工行业主要投资于化工新材料和新技术，促进节能减排。本基金将对低碳经济主题的公司价值和产业发展进行密切跟踪，未来如果基金管理人认为有更适当的低碳经济主题的界定方法，在不改变基金投资目标及风险收益特征的前提下，在履行适当程序后，基金管理人可以对低碳经济主题的界定方法进行变更，并在招募说明书更新中公告。 （2）个股投资策略 以低碳经济为主要投资方向，在个股投资上通过定性分析和定量分析相结合的方式来挖掘优质的上市公司，构建股票投资组合。在定性方面，本基金将综合考虑上市公司的核心业务竞争力、发展前景、公司治理结构、管理团队、经营管理能力、人才资源、研发投入等因素。在定量方面，本基金将在宏观经济分析、行业分析的基础上，根据公司的基本面及财务报表信息，灵活运用各类财务指标评估公司的价值，筛选出具有持续成长潜力且估值合理的上市公司。评估指标包括但不限于PE、PEG、PB、PS、EV/EBITDA等估值指标。 （3）港股通标的股票投资策略本基金可根据投资策略需要或市场环境的变化，通过内地与香港股票市场交易互联互通机制投资于香港股票市场。本基金将遵循上述股票投资策略，并结合香港市场特点，选取符合本基金投资目标的优质港股企业。本基金可根据投资策略需要或不同配置地市场环境的变化，选择将部分基金资产投资于港股通标的股票或选择不将基金资产投资于港股通标的股票，基金资产并非必然投资港股通标的股票。 （4）存托凭证投资策略 本基金可投资存托凭证，将结合对宏观经济状况、行业景气度、公司竞争优势、公司治理结构、估值水平等因素的分析判断，选择投资价值高的存托凭证进行投资。本基金可根据投资策略需要或不同市场环境的变化，选择将部分基金资产投资于存托凭证或选择不将基金资产投资于存托凭证，基金资产并非必然参与存托凭证投资。 3、债券投资策略 本基金债券投资的目的是在保证基金资产流动性的基础上，有效利用基金资产，提高基金资产的投资收益。 4、可转换债券、可交换债券投资策略 本基金将对可转换债券、可交换债券对应的基础股票进行深入分析与研究，重点选择有较好盈利能力或成长前景的上市公司的可转换债券、可交换债券，并在对应可转换债券、可交换债券估值合理的前提下进行投资。同时，本基金还将密切跟踪上市公司的经营状况，从财务压力、融资安排、未来的投资计划等方面推测、并通过实地调研等方式确认上市公司对转股价的修正和转股意愿。 5、资产支持证券投资策略本基金投资资产支持证券将综合考虑信用等级、债券期限结构、分散化投资、行业分布等因素，坚持价值投资理念，把握市场交易机会。在严格遵守法律法规的基础上，通过信用研究和流动性管理，选择经风险调整后相对价值较高的品种进行投资，以期获得长期稳定收益。 6、股指期货、国债期货交易策略 若本基金参与股指期货、国债期货交易，将根据风险管理的原则，以套期保值为目的，综合考虑流动性、基差水平等因素。 7、参与融资业务策略 本基金可在综合考虑预期收益、风险、流动性等因素基础上，参与融资业务。未来，随着投资工具的发展和丰富，本基金可在不改变投资目标的前提下，相应调整和更新相关投资策略，并在招募说明书更新中公告。
本基金为混合型证券投资基金，预期风险与收益高于债券型基金与货币市场基金，低于股票型基金。本基金将投资港股通标的股票，需承担港股通机制下因投资环境、投资标的、市场制度以及交易规则等差异带来的特有风险。